?。ǜ鶕?jù)2018年3月27日《關(guān)于鐵礦石期貨引入境外交易者相關(guān)規(guī)則發(fā)布的通知》（大商所發(fā)〔2018〕111號(hào)）修訂，

　　除第三十八條實(shí)施時(shí)間另行通知外，修訂部分自2018年3月27日起施行）

　　第一章 總則

　　第一條 為了加強(qiáng)期貨交易風(fēng)險(xiǎn)管理，維護(hù)期貨交易各方的合法權(quán)益，保證大連商品交易所(以下簡(jiǎn)稱(chēng)交易所)期貨交易正常的進(jìn)行，根據(jù)《大連商品交易所交易規(guī)則》，制定本辦法。

　　第二條 交易所風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)行保證金制度、漲跌停板制度、限倉(cāng)制度、交易限額制度、大戶(hù)報(bào)告制度、強(qiáng)行平倉(cāng)制度和風(fēng)險(xiǎn)警示制度。

　　第三條 交易所、會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)和客戶(hù)必須遵守本辦法。境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)輔助其委托交易結(jié)算的期貨公司會(huì)員做好境外客戶(hù)的強(qiáng)行平倉(cāng)、大戶(hù)報(bào)告、風(fēng)險(xiǎn)提示等工作。期貨公司會(huì)員應(yīng)當(dāng)將涉及境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)客戶(hù)的“強(qiáng)行平倉(cāng)通知書(shū)”、強(qiáng)行平倉(cāng)結(jié)果、風(fēng)險(xiǎn)提示函等及時(shí)通知境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)。

　　第二章 保證金制度

　　第四條 交易所實(shí)行保證金制度。黃大豆1號(hào)、黃大豆2號(hào)、豆粕、豆油、棕櫚油、玉米、線型低密度聚乙烯、聚氯乙烯、焦炭、焦煤、鐵礦石、雞蛋、纖維板、膠合板、聚丙烯、玉米淀粉期貨合約的最低交易保證金為合約價(jià)值的5%。

　　新開(kāi)倉(cāng)交易保證金按前一交易日結(jié)算時(shí)交易保證金收取。

　　交易所可以根據(jù)市場(chǎng)情況調(diào)整各合約交易保證金標(biāo)準(zhǔn)。

　　第五條 自交易所上市的商品期貨合約進(jìn)入交割月份前一個(gè)月第十五個(gè)交易日起，交易所將分時(shí)間段逐步提高該合約的交易保證金。合約在某一交易時(shí)間段的交易保證金標(biāo)準(zhǔn)自該交易時(shí)間段起始日前一交易日結(jié)算時(shí)起執(zhí)行。

　　交易所上市的商品期貨合約臨近交割期時(shí)交易保證金收取標(biāo)準(zhǔn)為：

　　第六條 交易所可根據(jù)合約持倉(cāng)量的增加提高交易保證金標(biāo)準(zhǔn)，并向市場(chǎng)公布。

　　第七條 當(dāng)某期貨合約出現(xiàn)漲跌停板的情況，則該期貨合約的交易保證金按本辦法第三章的有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。

　　第八條 當(dāng)某期貨合約連續(xù)三個(gè)交易日按結(jié)算價(jià)計(jì)算的漲（跌）幅之和達(dá)到合約規(guī)定的最大漲跌幅的2倍，連續(xù)四個(gè)交易日按結(jié)算價(jià)計(jì)算的漲（跌）幅之和達(dá)到合約規(guī)定的最大漲跌幅的2.5倍，連續(xù)五個(gè)交易日按結(jié)算價(jià)計(jì)算的漲（跌）幅之和達(dá)到合約規(guī)定的最大漲跌幅的3倍時(shí)，交易所有權(quán)根據(jù)市場(chǎng)情況，采取單邊或雙邊、同比例或不同比例、部分會(huì)員或全部會(huì)員提高交易保證金的措施。提高交易保證金的幅度不高于合約規(guī)定交易保證金的1倍。

　　交易所采取上述措施須事先報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)。

　　第九條 如遇法定節(jié)假日休市時(shí)間較長(zhǎng)，交易所可以根據(jù)市場(chǎng)情況在休市前調(diào)整合約交易保證金標(biāo)準(zhǔn)和漲跌停板幅度。

　　第十條 對(duì)同時(shí)滿(mǎn)足本辦法有關(guān)調(diào)整交易保證金規(guī)定的合約，其交易保證金按照規(guī)定交易保證金數(shù)值中的較大值收取。

　　第三章 漲跌停板制度

　　第十一條 交易所實(shí)行價(jià)格漲跌停板制度，由交易所制定各期貨合約的每日最大價(jià)格波動(dòng)幅度。交易所可以根據(jù)市場(chǎng)情況調(diào)整各合約漲跌停板幅度。

　　對(duì)同時(shí)滿(mǎn)足本辦法有關(guān)調(diào)整漲跌停板幅度規(guī)定的合約，其漲跌停板幅度按照規(guī)定漲跌停板幅度數(shù)值中的較大值確定。

　　第十二條 黃大豆1號(hào)、黃大豆2號(hào)、豆粕、豆油、棕櫚油、玉米、線型低密度聚乙烯、聚氯乙烯、焦炭、焦煤、鐵礦石、雞蛋、纖維板、膠合板、聚丙烯、玉米淀粉合約交割月份以前的月份漲跌停板幅度為上一交易日結(jié)算價(jià)的4%，交割月份的漲跌停板幅度為上一交易日結(jié)算價(jià)的6%。

　　新上市期貨合約的漲跌停板幅度為合約規(guī)定漲跌停板幅度的兩倍，如合約有成交則于下一交易日恢復(fù)到合約規(guī)定的漲跌停板幅度；如合約無(wú)成交，則下一交易日繼續(xù)執(zhí)行前一交易日漲跌停板幅度。

　　第十三條 當(dāng)某期貨合約以漲跌停板價(jià)格申報(bào)時(shí)，成交撮合原則實(shí)行平倉(cāng)優(yōu)先和時(shí)間優(yōu)先的原則。

　　第十四條 漲(跌)停板單邊無(wú)連續(xù)報(bào)價(jià)是指某一期貨合約在某一交易日收市前5分鐘內(nèi)出現(xiàn)只有停板價(jià)位的買(mǎi)入(賣(mài)出)申報(bào)、沒(méi)有停板價(jià)位的賣(mài)出(買(mǎi)入)申報(bào),或者一有賣(mài)出(買(mǎi)入)申報(bào)就成交、但未打開(kāi)停板價(jià)位的情況。

　　第十五條 當(dāng)交易所上市的商品期貨合約在某一交易日（該交易日記為第N個(gè)交易日，之后第1個(gè)、第2個(gè)、第3個(gè)交易日分別記為第N+1、第N+2、第N+3個(gè)交易日，以此類(lèi)推）出現(xiàn)漲跌停板單邊無(wú)連續(xù)報(bào)價(jià)的情況，則該合約第N+1個(gè)交易日漲跌停板幅度在第N個(gè)交易日漲跌停板幅度的基礎(chǔ)上增加3個(gè)百分點(diǎn)（例，如果第N個(gè)交易日漲跌停板幅度為前一交易日結(jié)算價(jià)的4%，則第N+1個(gè)交易日漲跌停板幅度則為第N個(gè)交易日結(jié)算價(jià)的7%，下同）。第N個(gè)交易日結(jié)算時(shí)，該合約交易保證金標(biāo)準(zhǔn)為在第N+1個(gè)交易日漲跌停板幅度的基礎(chǔ)上增加2個(gè)百分點(diǎn)（例，如果第N+1個(gè)交易日漲跌停板幅度為第N個(gè)交易日結(jié)算價(jià)的7%，則第N個(gè)交易日結(jié)算時(shí)，該合約保證金標(biāo)準(zhǔn)為合約價(jià)值的9%，下同）。若該合約調(diào)整后的交易保證金標(biāo)準(zhǔn)低于第N個(gè)交易日前一交易日結(jié)算時(shí)的交易保證金標(biāo)準(zhǔn)，則按第N個(gè)交易日前一交易日結(jié)算時(shí)該合約交易保證金標(biāo)準(zhǔn)收?。蝗舻贜個(gè)交易日為該合約上市掛盤(pán)后第1個(gè)交易日，則該合約上市掛盤(pán)當(dāng)日交易保證金標(biāo)準(zhǔn)視為該合約第N個(gè)交易日前一交易日結(jié)算時(shí)的交易保證金標(biāo)準(zhǔn)。

　　若第N+1個(gè)交易日出現(xiàn)與第N個(gè)交易日同方向漲跌停板單邊無(wú)連續(xù)報(bào)價(jià)的情況，則該合約第N+2個(gè)交易日漲跌停板幅度在第N+1個(gè)交易日漲跌停板幅度的基礎(chǔ)上增加2個(gè)百分點(diǎn)。第N+1個(gè)交易日結(jié)算時(shí)，該合約交易保證金標(biāo)準(zhǔn)為在第N+2個(gè)交易日漲跌停板幅度的基礎(chǔ)上增加2個(gè)百分點(diǎn)。若該合約調(diào)整后的交易保證金標(biāo)準(zhǔn)低于第N個(gè)交易日結(jié)算時(shí)的交易保證金標(biāo)準(zhǔn)，則按第N個(gè)交易日結(jié)算時(shí)該合約的交易保證金標(biāo)準(zhǔn)收取。

　　若第N+2個(gè)及以后交易日出現(xiàn)與第N+1個(gè)交易日同方向漲跌停板單邊無(wú)連續(xù)報(bào)價(jià)情況，則從第N+3個(gè)交易日開(kāi)始，漲跌停板幅度和交易保證金標(biāo)準(zhǔn)與第N+2個(gè)交易日一致，直至合約不再出現(xiàn)同方向漲跌停板單邊無(wú)連續(xù)報(bào)價(jià)的情況。

　　第十六條 當(dāng)?shù)贜+1個(gè)及以后交易日出現(xiàn)與前一交易日反方向漲跌停板單邊無(wú)連續(xù)報(bào)價(jià)的情況，則該交易日視為第N個(gè)交易日。

　　第十七條 當(dāng)?shù)贜+1個(gè)及以后交易日未出現(xiàn)漲跌停板單邊無(wú)連續(xù)報(bào)價(jià)的情況，則該交易日結(jié)算時(shí)交易保證金恢復(fù)到正常水平，下一交易日的漲跌停板幅度恢復(fù)到正常水平。

　　第十八條 若焦炭、焦煤、鐵礦石、雞蛋、纖維板、膠合板、聚丙烯、玉米淀粉以外品種合約第N+2個(gè)交易日出現(xiàn)與第N+1個(gè)交易日同方向漲跌停板單邊無(wú)連續(xù)報(bào)價(jià)的情況，則在第N+2個(gè)交易日收市后，交易所將進(jìn)行強(qiáng)制減倉(cāng)。如連續(xù)同方向漲跌停板系因會(huì)員或客戶(hù)交易行為異常引發(fā)，則按第八章規(guī)定處理。

　　當(dāng)焦炭、焦煤、鐵礦石、雞蛋、纖維板、膠合板、聚丙烯、玉米淀粉合約第N+2個(gè)交易日出現(xiàn)與第N+1個(gè)交易日同方向漲跌停板單邊無(wú)連續(xù)報(bào)價(jià)的情況時(shí)，若第N+2個(gè)交易日是該合約的最后交易日，則該合約直接進(jìn)入交割；若第N+3個(gè)交易日是該合約的最后交易日，則第N+3個(gè)交易日該合約按第N+2個(gè)交易日的漲跌停板和保證金水平繼續(xù)交易；除上述兩種情況之外，交易所可在第N+2個(gè)交易日根據(jù)市場(chǎng)情況決定并公告，對(duì)該合約實(shí)施下列兩種措施中的任意一種：

　　措施一：在第N+3個(gè)交易日，交易所采取單邊或雙邊、同比例或不同比例、部分會(huì)員或全部會(huì)員提高交易保證金，暫停部分會(huì)員或全部會(huì)員開(kāi)新倉(cāng)，調(diào)整漲跌停板幅度，限制出金，限期平倉(cāng)，強(qiáng)行平倉(cāng)等措施中的一種或多種化解市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。

　　措施二：在第N+2個(gè)交易日收市后，交易所將進(jìn)行強(qiáng)制減倉(cāng)。

　　第十九條 強(qiáng)制減倉(cāng)是指交易所將當(dāng)日以漲跌停板價(jià)申報(bào)的未成交平倉(cāng)報(bào)單,以當(dāng)日漲跌停板價(jià)與該合約凈持倉(cāng)盈利客戶(hù)(或非期貨公司會(huì)員，下同)按持倉(cāng)比例自動(dòng)撮合成交。同一客戶(hù)持有雙向頭寸, 則其凈持倉(cāng)部分的平倉(cāng)報(bào)單參與強(qiáng)制減倉(cāng)計(jì)算，其余平倉(cāng)報(bào)單與其對(duì)鎖持倉(cāng)自動(dòng)對(duì)沖。具體強(qiáng)制減倉(cāng)方法如下：

　　（一）申報(bào)平倉(cāng)數(shù)量的確定:

　　在第N +2個(gè)交易日收市后,已在計(jì)算機(jī)系統(tǒng)中以漲跌停板價(jià)申報(bào)無(wú)法成交的、且客戶(hù)合約的單位凈持倉(cāng)虧損大于或等于第N +2個(gè)交易日結(jié)算價(jià)的5%（棕櫚油合約標(biāo)準(zhǔn)為4%）的所有持倉(cāng)。

　　若客戶(hù)不愿按上述方法平倉(cāng)可在收市前撤單,不作為申報(bào)的平倉(cāng)報(bào)單。

　?。ǘ┛蛻?hù)單位凈持倉(cāng)盈虧的確定:

　　                                              客戶(hù)該合約持倉(cāng)盈虧總和

　　客戶(hù)該合約單位凈持倉(cāng)盈虧= ────────────────

　　                                            客戶(hù)該合約凈持倉(cāng)量×交易單位

　　客戶(hù)該合約持倉(cāng)盈虧總和，是指客戶(hù)該合約的全部持倉(cāng)按其實(shí)際成交價(jià)與當(dāng)日結(jié)算價(jià)之差計(jì)算的盈虧總和。

　　（三）凈持倉(cāng)盈利客戶(hù)平倉(cāng)范圍的確定:

　　根據(jù)上述方法計(jì)算的客戶(hù)單位凈持倉(cāng)盈利大于零的客戶(hù)的所有投機(jī)持倉(cāng)以及客戶(hù)單位凈持倉(cāng)盈利大于或等于第N +2個(gè)交易日結(jié)算價(jià)的7%的保值持倉(cāng)都列入平倉(cāng)范圍。

　?。ㄋ模┢絺}(cāng)數(shù)量的分配原則及方法:

　　1. 平倉(cāng)數(shù)量的分配原則

　?。?）在平倉(cāng)范圍內(nèi)按盈利的大小和投機(jī)與保值的不同分成四級(jí),逐級(jí)進(jìn)行分配。

　　首先分配給屬平倉(cāng)范圍內(nèi)單位凈持倉(cāng)盈利大于或等于第N+2個(gè)交易日結(jié)算價(jià)的6%以上的投機(jī)持倉(cāng)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)盈利6%以上的投機(jī)持倉(cāng)）;

　　其次分配給單位凈持倉(cāng)盈利大于或等于第N+2個(gè)交易日結(jié)算價(jià)的3%以上而小于6%的投機(jī)持倉(cāng)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)盈利3%以上的投機(jī)持倉(cāng)）;

　　再次分配給單位凈持倉(cāng)盈利小于第N+2個(gè)交易日結(jié)算價(jià)的3%而大于零的投機(jī)持倉(cāng)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)盈利大于零的投機(jī)持倉(cāng)）;

　　最后分配給單位凈持倉(cāng)盈利大于或等于第N+2個(gè)交易日結(jié)算價(jià)的7%的保值持倉(cāng)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)盈利7%保值持倉(cāng)）。

　　（2）以上各級(jí)分配比例均按申報(bào)平倉(cāng)數(shù)量(剩余申報(bào)平倉(cāng)數(shù)量)與各級(jí)可平倉(cāng)的盈利持倉(cāng)數(shù)量之比進(jìn)行分配。

　　2. 平倉(cāng)數(shù)量的分配方法及步驟:

　　若單位凈持倉(cāng)盈利6%以上的投機(jī)持倉(cāng)數(shù)量大于或等于申報(bào)平倉(cāng)數(shù)量,則根據(jù)申報(bào)平倉(cāng)數(shù)量與單位凈持倉(cāng)盈利6%以上的投機(jī)持倉(cāng)數(shù)量的比例,將申報(bào)平倉(cāng)數(shù)量向單位凈持倉(cāng)盈利6%以上的投機(jī)持倉(cāng)分配實(shí)際平倉(cāng)數(shù)量;

　　若單位凈持倉(cāng)盈利6%以上的投機(jī)持倉(cāng)數(shù)量小于申報(bào)平倉(cāng)數(shù)量, 則根據(jù)單位凈持倉(cāng)盈利6%以上的投機(jī)持倉(cāng)數(shù)量與申報(bào)平倉(cāng)數(shù)量的比例，將單位凈持倉(cāng)盈利6%以上的投機(jī)持倉(cāng)數(shù)量向申報(bào)平倉(cāng)客戶(hù)分配實(shí)際平倉(cāng)數(shù)量。再把剩余的申報(bào)平倉(cāng)數(shù)量按上述的分配方法向單位凈持倉(cāng)盈利3%以上的投機(jī)持倉(cāng)分配;若還有剩余,則再向單位凈持倉(cāng)盈利大于零的投機(jī)持倉(cāng)分配;若還有剩余,則再向單位凈持倉(cāng)盈利7%的保值持倉(cāng)分配。若還有剩余則不再分配。

　　分配平倉(cāng)數(shù)量以“手”為單位,不足一手的按如下方法計(jì)算：首先對(duì)每個(gè)交易編碼所分配到的平倉(cāng)數(shù)量的整數(shù)部分進(jìn)行分配，然后按小數(shù)部分由大到小的順序“進(jìn)位取整”進(jìn)行分配。

　　（五）強(qiáng)制減倉(cāng)的執(zhí)行

　　強(qiáng)制減倉(cāng)于第N +2個(gè)交易日收市后由交易系統(tǒng)按強(qiáng)制減倉(cāng)原則自動(dòng)執(zhí)行，強(qiáng)制減倉(cāng)結(jié)果作為第N +2個(gè)交易日會(huì)員的交易結(jié)果。

　?。?qiáng)制減倉(cāng)的價(jià)格

　　強(qiáng)制減倉(cāng)的價(jià)格為該合約第N +2個(gè)交易日的漲(跌)停板價(jià)。

　?。ㄆ撸┯缮鲜鰷p倉(cāng)造成的經(jīng)濟(jì)損失由會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)及客戶(hù)承擔(dān)。

　　第二十條 該合約在采取上述措施后若風(fēng)險(xiǎn)仍未釋放，則交易所宣布為異常情況，并按有關(guān)規(guī)定采取風(fēng)險(xiǎn)控制措施。

　　第四章 限倉(cāng)制度

　　第二十一條 交易所實(shí)行限倉(cāng)制度。限倉(cāng)是指交易所規(guī)定會(huì)員或客戶(hù)可以持有的，按單邊計(jì)算的某一合約投機(jī)頭寸的最大數(shù)額。具有實(shí)際控制關(guān)系的客戶(hù)和非期貨公司會(huì)員的持倉(cāng)合并計(jì)算。

　　第二十二條 限倉(cāng)實(shí)行以下基本制度：

　?。ㄒ唬└鶕?jù)不同期貨品種的具體情況，分別確定每一品種每一月份期貨合約的限倉(cāng)數(shù)額；

　　（二）某一月份期貨合約在其交易過(guò)程中的不同階段，分別適用不同的限倉(cāng)數(shù)額，進(jìn)入交割月份的期貨合約限倉(cāng)數(shù)額從嚴(yán)控制；

　?。ㄈ┨灼诒Ｖ到灰最^寸實(shí)行審批制，其持倉(cāng)不受限制。

　　第二十三條 同一客戶(hù)在不同期貨公司會(huì)員處開(kāi)有多個(gè)交易編碼，各交易編碼上所有持倉(cāng)頭寸的合計(jì)數(shù)，不得超出一個(gè)客戶(hù)的限倉(cāng)數(shù)額。

　　第二十四條  非期貨公司會(huì)員和客戶(hù)采取不同的限倉(cāng)要求：

　　雞蛋以外品種期貨合約上市交易的一般月份（合約上市至交割月份前一個(gè)月第九個(gè)交易日）期間，當(dāng)該合約的單邊持倉(cāng)量達(dá)到一定規(guī)模起，非期貨公司會(huì)員和客戶(hù)按單邊持倉(cāng)量的一定比例確定限倉(cāng)數(shù)額；在該合約的單邊持倉(cāng)量達(dá)到該規(guī)模前，非期貨公司會(huì)員和客戶(hù)該合約限倉(cāng)數(shù)額以絕對(duì)量方式規(guī)定。在期貨合約進(jìn)入交割月份前一個(gè)月第十個(gè)交易日至交割月期間，非期貨公司會(huì)員和客戶(hù)限倉(cāng)數(shù)額以絕對(duì)量方式規(guī)定。雞蛋品種非期貨公司會(huì)員和客戶(hù)的限倉(cāng)數(shù)額以絕對(duì)量方式規(guī)定。

　　第二十五條 除雞蛋品種外，各品種期貨合約一般月份（合約上市至交割月份前一個(gè)月第九個(gè)交易日）非期貨公司會(huì)員和客戶(hù)持倉(cāng)限額見(jiàn)下表：（單位：手）

       除雞蛋品種外，各品種期貨合約自交割月份前一個(gè)月第十個(gè)交易日至交割月期間非期貨公司會(huì)員和客戶(hù)持倉(cāng)限額見(jiàn)下表，交割月份個(gè)人客戶(hù)持倉(cāng)限額為0：（單位：手）

　　雞蛋期貨合約非期貨公司會(huì)員和客戶(hù)持倉(cāng)限額見(jiàn)下表，交割月份個(gè)人客戶(hù)持倉(cāng)限額為0：（單位：手）

　　第二十六條  非期貨公司會(huì)員或客戶(hù)的持倉(cāng)數(shù)量不得超過(guò)交易所規(guī)定的持倉(cāng)限額，超過(guò)持倉(cāng)限額的，不得同方向開(kāi)倉(cāng)交易。對(duì)超過(guò)持倉(cāng)限額的非期貨公司會(huì)員或客戶(hù)，交易所將于下一交易日按有關(guān)規(guī)定執(zhí)行強(qiáng)行平倉(cāng)。

　　一個(gè)客戶(hù)在不同期貨公司會(huì)員處開(kāi)有多個(gè)交易編碼，其持倉(cāng)量合計(jì)超出限倉(cāng)數(shù)額的，由交易所指定有關(guān)期貨公司會(huì)員對(duì)該客戶(hù)超額持倉(cāng)執(zhí)行強(qiáng)行平倉(cāng)。

　　第五章  交易限額制度

　　第二十七條 交易所實(shí)行交易限額制度。交易限額是指交易所規(guī)定會(huì)員或者客戶(hù)對(duì)某一合約在某一期限內(nèi)開(kāi)倉(cāng)的最大數(shù)量。交易所可以根據(jù)市場(chǎng)情況，對(duì)不同上市品種、合約，對(duì)部分或者全部的會(huì)員、客戶(hù)，制定交易限額，具體標(biāo)準(zhǔn)由交易所另行公布。

　　套期保值交易的開(kāi)倉(cāng)數(shù)量不受本條前款限制。

　　第二十八條 非期貨公司會(huì)員或者客戶(hù)的開(kāi)倉(cāng)數(shù)量不得超過(guò)交易所規(guī)定的交易限額。對(duì)超過(guò)交易限額的非期貨公司會(huì)員或者客戶(hù)，交易所可以采取電話提示、要求報(bào)告情況、要求提交書(shū)面承諾、列入重點(diǎn)監(jiān)管名單、暫停開(kāi)倉(cāng)交易等措施。

　　第六章 大戶(hù)報(bào)告制度

　　第二十九條 交易所實(shí)行大戶(hù)報(bào)告制度。當(dāng)非期貨公司會(huì)員或客戶(hù)某品種持倉(cāng)合約的投機(jī)頭寸達(dá)到交易所對(duì)其規(guī)定的投機(jī)頭寸持倉(cāng)限量80%以上（含本數(shù)）時(shí), 非期貨公司會(huì)員或客戶(hù)應(yīng)向交易所報(bào)告其資金情況、頭寸情況，客戶(hù)須通過(guò)期貨公司會(huì)員報(bào)告；委托境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)從事期貨交易的客戶(hù)，應(yīng)當(dāng)委托其境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)報(bào)告，境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)再委托期貨公司會(huì)員報(bào)告。

　　非期貨公司會(huì)員、客戶(hù)應(yīng)當(dāng)保證所提供的大戶(hù)持倉(cāng)報(bào)告和其他材料的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性。

　　交易所可根據(jù)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)狀況，調(diào)整改變持倉(cāng)報(bào)告水平。

　　第三十條 非期貨公司會(huì)員或客戶(hù)的持倉(cāng)達(dá)到交易所報(bào)告界限的，非期貨公司會(huì)員或客戶(hù)應(yīng)主動(dòng)于下一交易日15:00時(shí)前向交易所報(bào)告。如需再次報(bào)告或補(bǔ)充報(bào)告，交易所將通知有關(guān)會(huì)員。

　　第三十一條 達(dá)到交易所報(bào)告界限的非期貨公司會(huì)員應(yīng)向交易所提供下列材料：

　　（一）填寫(xiě)完整的《非期貨公司會(huì)員大戶(hù)報(bào)告表》（見(jiàn)附件2），內(nèi)容包括會(huì)員名稱(chēng)、會(huì)員號(hào)、合約代碼、現(xiàn)有持倉(cāng)、持倉(cāng)性質(zhì)、持倉(cāng)保證金、可動(dòng)用資金、持倉(cāng)意向、預(yù)報(bào)交割數(shù)量、申請(qǐng)交割數(shù)量；

　　（二）資金來(lái)源說(shuō)明；

　?。ㄈ┙灰姿筇峁┑钠渌牧稀?/p>

　　第三十二條 達(dá)到交易所報(bào)告界限的客戶(hù)應(yīng)提供下列材料：

　?。ㄒ唬┨顚?xiě)完整的《客戶(hù)大戶(hù)報(bào)告表》（見(jiàn)附件3），內(nèi)容包括會(huì)員名稱(chēng)、會(huì)員號(hào)、客戶(hù)名稱(chēng)和編碼、合約代碼、現(xiàn)有持倉(cāng)、持倉(cāng)性質(zhì)、持倉(cāng)保證金、可動(dòng)用資金、持倉(cāng)意向、預(yù)報(bào)交割數(shù)量、申請(qǐng)交割數(shù)量等；

　?。ǘ┵Y金來(lái)源說(shuō)明；

　?。ㄈ╅_(kāi)戶(hù)材料及當(dāng)日結(jié)算單據(jù)；

　?。ㄋ模┙灰姿筇峁┑钠渌牧稀?/p>

　　第三十三條 期貨公司會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)應(yīng)對(duì)達(dá)到交易所報(bào)告界限的客戶(hù)所提供的有關(guān)材料進(jìn)行初審，然后由期貨公司會(huì)員轉(zhuǎn)交交易所。期貨公司會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)應(yīng)保證客戶(hù)所提供的材料的真實(shí)性和準(zhǔn)確性。

　　第三十四條 交易所將不定期地對(duì)會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)或客戶(hù)提供的材料進(jìn)行核查。

　　第三十五條 客戶(hù)在不同期貨公司會(huì)員處開(kāi)有多個(gè)交易編碼，各交易編碼持有頭寸合計(jì)達(dá)到報(bào)告界限，由交易所指定并通知有關(guān)期貨公司會(huì)員，負(fù)責(zé)報(bào)送該客戶(hù)應(yīng)報(bào)告情況的有關(guān)材料。

　　第七章 強(qiáng)行平倉(cāng)制度

　　第三十六條 為控制市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，交易所實(shí)行強(qiáng)行平倉(cāng)制度。強(qiáng)行平倉(cāng)是指當(dāng)會(huì)員、客戶(hù)違規(guī)時(shí)，交易所對(duì)有關(guān)持倉(cāng)實(shí)行平倉(cāng)的一種強(qiáng)制措施。

　　第三十七條當(dāng)會(huì)員、客戶(hù)出現(xiàn)下列情形之一時(shí)，交易所有權(quán)對(duì)其持倉(cāng)進(jìn)行強(qiáng)行平倉(cāng)：

　?。ㄒ唬?huì)員結(jié)算準(zhǔn)備金余額小于零，并未能在規(guī)定時(shí)限內(nèi)補(bǔ)足的；

　?。ǘ┓瞧谪浌緯?huì)員和客戶(hù)持倉(cāng)量超出其限倉(cāng)規(guī)定的；

　?。ㄈ┮蜻`規(guī)受到交易所強(qiáng)行平倉(cāng)處罰的；

　?。ㄋ模└鶕?jù)交易所的緊急措施應(yīng)予強(qiáng)行平倉(cāng)的；

　?。ㄎ澹┢渌麘?yīng)予強(qiáng)行平倉(cāng)的。

　　第三十八條 強(qiáng)行平倉(cāng)的執(zhí)行原則：

　　強(qiáng)行平倉(cāng)先由會(huì)員自己執(zhí)行，除交易所特別規(guī)定外，對(duì)開(kāi)設(shè)夜盤(pán)交易的品種，其時(shí)限為夜盤(pán)交易小節(jié)、第一節(jié)和第二節(jié)交易時(shí)間內(nèi)；對(duì)未開(kāi)設(shè)夜盤(pán)交易的品種，其時(shí)限為第一節(jié)和第二節(jié)交易時(shí)間內(nèi)。若時(shí)限內(nèi)會(huì)員未執(zhí)行完畢，則第三節(jié)起由交易所強(qiáng)制執(zhí)行。因結(jié)算準(zhǔn)備金小于零而被要求強(qiáng)行平倉(cāng)的，在保證金補(bǔ)足至最低結(jié)算準(zhǔn)備金余額前，禁止相關(guān)會(huì)員的開(kāi)倉(cāng)交易。

　　屬第三十七條第（三）、（四）、（五）項(xiàng)的強(qiáng)行平倉(cāng)，其強(qiáng)行平倉(cāng)時(shí)間由交易所另行通知。

　　（一）由會(huì)員單位執(zhí)行的強(qiáng)行平倉(cāng)頭寸的確定

　　1. 屬第三十七條第（一）、（二）項(xiàng)的強(qiáng)行平倉(cāng)，其需強(qiáng)行平倉(cāng)頭寸由會(huì)員單位自行確定，只要強(qiáng)行平倉(cāng)結(jié)果符合交易所規(guī)則即可。

　　2. 屬第三十七條第（三）、（四）、（五）項(xiàng)的強(qiáng)行平倉(cāng)，其需強(qiáng)行平倉(cāng)頭寸由交易所確定。

　　（二）由交易所執(zhí)行的強(qiáng)行平倉(cāng)頭寸的確定

　　1. 屬第三十七條第（一）項(xiàng)的強(qiáng)行平倉(cāng)，交易所以該會(huì)員在13：00的結(jié)算準(zhǔn)備金余額為依據(jù)，計(jì)算會(huì)員應(yīng)追加的交易保證金，該會(huì)員所有客戶(hù)按交易保證金等比例平倉(cāng)原則進(jìn)行強(qiáng)行平倉(cāng)：

　　平倉(cāng)比例 = 會(huì)員應(yīng)追加交易保證金 /會(huì)員交易保證金總額×100%

　　客戶(hù)應(yīng)平倉(cāng)釋放交易保證金 = 該客戶(hù)交易保證金總額×平倉(cāng)比例

　　其客戶(hù)需要強(qiáng)行平倉(cāng)的頭寸由交易所按先投機(jī)、后套期保值的原則；并按上一交易日閉市后合約總持倉(cāng)量由大到小順序，先選擇持倉(cāng)量大的合約作為強(qiáng)行平倉(cāng)的合約。

　　若多個(gè)會(huì)員需要強(qiáng)行平倉(cāng)的，按追加保證金由大到小的順序，先平需要追加保證金大的會(huì)員。

　　2. 屬第三十七條第（二）項(xiàng)的強(qiáng)行平倉(cāng)：若既有投機(jī)持倉(cāng)超倉(cāng)也有保值持倉(cāng)超倉(cāng)，則按先投機(jī)持倉(cāng)后保值持倉(cāng)的順序強(qiáng)行平倉(cāng)。

　　若客戶(hù)在多個(gè)期貨公司會(huì)員處持有投機(jī)持倉(cāng)，則按該客戶(hù)投機(jī)持倉(cāng)數(shù)量由大到小的順序選擇期貨公司會(huì)員強(qiáng)行平倉(cāng)。若多個(gè)客戶(hù)投機(jī)持倉(cāng)超倉(cāng)，則按客戶(hù)投機(jī)超倉(cāng)數(shù)量由大到小順序強(qiáng)行平倉(cāng)。

　　3. 屬第三十七條第（三）、（四）、（五）項(xiàng)的強(qiáng)行平倉(cāng)，強(qiáng)行平倉(cāng)頭寸由交易所根據(jù)涉及的會(huì)員和客戶(hù)具體情況確定。

　　若會(huì)員同時(shí)滿(mǎn)足第三十七條第（一）、（二）項(xiàng)情況，交易所先按第（二）項(xiàng)情況確定強(qiáng)行平倉(cāng)頭寸，再按第（一）項(xiàng)情況確定強(qiáng)行平倉(cāng)頭寸。

　　第三十九條 強(qiáng)行平倉(cāng)的執(zhí)行：

　?。ㄒ唬┩ㄖ?。

　　交易所以“強(qiáng)行平倉(cāng)通知書(shū)”（以下簡(jiǎn)稱(chēng)通知書(shū)）的形式向有關(guān)會(huì)員下達(dá)強(qiáng)行平倉(cāng)要求。通知書(shū)除交易所特別送達(dá)以外，通過(guò)會(huì)員服務(wù)系統(tǒng)隨當(dāng)日結(jié)算數(shù)據(jù)發(fā)送，有關(guān)會(huì)員可以通過(guò)會(huì)員服務(wù)系統(tǒng)獲得。

　?。ǘ﹫?zhí)行及確認(rèn)。

　　1. 開(kāi)市后，有關(guān)會(huì)員必須首先自行平倉(cāng)，直至達(dá)到平倉(cāng)要求；

　　2. 超過(guò)會(huì)員自行強(qiáng)行平倉(cāng)時(shí)限而未執(zhí)行完畢的，剩余部份由交易所直接執(zhí)行強(qiáng)行平倉(cāng)；

　　3. 強(qiáng)行平倉(cāng)執(zhí)行完畢后，由交易所記錄執(zhí)行結(jié)果并存檔；

　　4. 強(qiáng)行平倉(cāng)結(jié)果隨當(dāng)日成交記錄發(fā)送，有關(guān)會(huì)員可以通過(guò)會(huì)員服務(wù)系統(tǒng)獲得。

　　第四十條 強(qiáng)行平倉(cāng)的價(jià)格通過(guò)市場(chǎng)交易形成。

　　第四十一條 如因價(jià)格漲跌停板或其他市場(chǎng)原因而無(wú)法在當(dāng)日完成全部強(qiáng)行平倉(cāng)的，交易所根據(jù)結(jié)算結(jié)果，對(duì)該會(huì)員或客戶(hù)做出相應(yīng)的處理。

　　第四十二條 由于價(jià)格漲跌停板限制或其他市場(chǎng)原因，有關(guān)持倉(cāng)的強(qiáng)行平倉(cāng)只能延時(shí)完成的，因此發(fā)生的虧損，仍由直接責(zé)任人承擔(dān)；未能完成平倉(cāng)的，該持倉(cāng)持有者須繼續(xù)對(duì)此承擔(dān)持倉(cāng)責(zé)任或交割義務(wù)。

　　第四十三條 除第三十七條第（三）項(xiàng)外，強(qiáng)行平倉(cāng)產(chǎn)生的盈利或者虧損均歸持倉(cāng)人。持倉(cāng)人是客戶(hù)的，強(qiáng)行平倉(cāng)后發(fā)生的虧損，由該客戶(hù)開(kāi)戶(hù)所在期貨公司會(huì)員先行承擔(dān)后，自行向該客戶(hù)追索；持倉(cāng)人是境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)客戶(hù)的，境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)應(yīng)輔助其委托交易結(jié)算的期貨公司會(huì)員強(qiáng)行平倉(cāng)，強(qiáng)行平倉(cāng)后發(fā)生的虧損，由為該境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)交易結(jié)算的期貨公司會(huì)員先行承擔(dān)后,自行向該境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)追索，境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)承擔(dān)損失后，自行向該客戶(hù)追索。

　　本辦法第三十七條第（三）項(xiàng)實(shí)施的強(qiáng)行平倉(cāng)，虧損由相應(yīng)的會(huì)員或客戶(hù)承擔(dān)，盈利計(jì)入交易所營(yíng)業(yè)外收入。

　　會(huì)員或客戶(hù)強(qiáng)行平倉(cāng)產(chǎn)生的盈利或者虧損根據(jù)《大連商品交易所結(jié)算細(xì)則》平倉(cāng)盈虧有關(guān)規(guī)定計(jì)算。

　　第八章 異常情況處理

　　第四十四條 在期貨交易過(guò)程中，當(dāng)出現(xiàn)以下情形之一的，交易所可以宣布進(jìn)入異常情況，采取緊急措施化解風(fēng)險(xiǎn)：

　?。ㄒ唬┑卣?、水災(zāi)、火災(zāi)等不可抗力或計(jì)算機(jī)系統(tǒng)故障等不可歸責(zé)于交易所的原因?qū)е陆灰谉o(wú)法正常進(jìn)行；

　　（二）會(huì)員出現(xiàn)結(jié)算、交割危機(jī)，對(duì)市場(chǎng)正在產(chǎn)生或者將產(chǎn)生重大影響；

　?。ㄈ┢谪泝r(jià)格出現(xiàn)同方向連續(xù)漲跌停板,有根據(jù)認(rèn)為會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)或者客戶(hù)違反交易所交易規(guī)則及其實(shí)施細(xì)則并且對(duì)市場(chǎng)正在產(chǎn)生或者即將產(chǎn)生重大影響；

　　（四）交易所規(guī)定的其他情況。

　　出現(xiàn)前款第（一）項(xiàng)異常情況時(shí)，交易所總經(jīng)理可以采取調(diào)整開(kāi)市收市時(shí)間、暫停交易的緊急措施；出現(xiàn)前款第（二）、（三）、（四）項(xiàng)異常情況時(shí)，理事會(huì)可以決定采取調(diào)整開(kāi)市收市時(shí)間、暫停交易、調(diào)整漲跌停板幅度、調(diào)整交易保證金、暫停開(kāi)新倉(cāng)、限期平倉(cāng)、強(qiáng)行平倉(cāng)、限制出金等緊急措施。

　　第四十五條 在棕櫚油期貨交易過(guò)程中，因戰(zhàn)爭(zhēng)、社會(huì)動(dòng)蕩、自然災(zāi)害等因素對(duì)棕櫚油進(jìn)口正在產(chǎn)生或者即將產(chǎn)生重大影響時(shí)，交易所可以宣布進(jìn)入異常情況，交易所總經(jīng)理可以采取調(diào)整開(kāi)市收市時(shí)間、暫停交易、終止交易的緊急措施。終止交易當(dāng)天結(jié)算時(shí)，棕櫚油各合約月份全部持倉(cāng)按照上一交易日結(jié)算價(jià)進(jìn)行平倉(cāng)。

　　第四十六條 在鐵礦石期貨交易過(guò)程中，因戰(zhàn)爭(zhēng)、社會(huì)動(dòng)蕩、自然災(zāi)害等因素對(duì)鐵礦石進(jìn)口正在產(chǎn)生或者即將產(chǎn)生重大影響時(shí)，交易所可以宣布進(jìn)入異常情況，交易所總經(jīng)理可以采取調(diào)整開(kāi)市收市時(shí)間、暫停交易、終止交易的緊急措施。終止交易當(dāng)天結(jié)算時(shí)，鐵礦石各合約月份全部持倉(cāng)按照上一交易日結(jié)算價(jià)進(jìn)行平倉(cāng)。

　　第四十七條 交易所宣布異常情況并決定采取緊急措施前必須報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)。

　　對(duì)棕櫚油、鐵礦石合約采取終止交易緊急措施的，應(yīng)當(dāng)經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)。

　　第四十八條 在雞蛋期貨交易過(guò)程中，當(dāng)發(fā)生重大疫情且一定比例交割倉(cāng)庫(kù)庫(kù)區(qū)處于疫區(qū)時(shí)，交易所可以宣布進(jìn)入異常情況，交易所總經(jīng)理可以采取暫停交易、終止交易的緊急措施。終止交易當(dāng)天結(jié)算時(shí)，雞蛋各合約月份全部持倉(cāng)按照上一交易日結(jié)算價(jià)進(jìn)行平倉(cāng)。

　　第四十九條 交易所宣布進(jìn)入異常情況并決定暫停交易時(shí)，暫停交易的期限不得超過(guò)3個(gè)交易日，但經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)延長(zhǎng)的除外。

　　第五十條 發(fā)生技術(shù)故障，存在下列情形時(shí)，交易所不承擔(dān)責(zé)任：

　　（一）因不可抗力引發(fā)的技術(shù)故障；

　?。ǘ┓且蚪灰姿^(guò)錯(cuò)引發(fā)的技術(shù)故障；

　　（三）法律、法規(guī)、規(guī)章規(guī)定的其他免責(zé)情形。

　　第九章　風(fēng)險(xiǎn)警示制度

　　第五十一條 交易所實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)警示制度。當(dāng)交易所認(rèn)為必要時(shí)，可以分別或同時(shí)采取要求報(bào)告情況、談話提醒、發(fā)布風(fēng)險(xiǎn)提示函等措施中的一種或多種，以警示和化解風(fēng)險(xiǎn)。

　　第五十二條 出現(xiàn)下列情形之一的，交易所可以要求會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)或客戶(hù)報(bào)告情況，或約見(jiàn)指定的會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)高管人員或客戶(hù)談話提醒風(fēng)險(xiǎn)：

　?。ㄒ唬?期貨價(jià)格出現(xiàn)異常變動(dòng)；

　?。ǘ?會(huì)員或客戶(hù)交易行為異常；

　?。ㄈ?會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)或客戶(hù)持倉(cāng)變化較大；

　?。ㄋ模?會(huì)員資金變化較大；

　　（五） 會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)或客戶(hù)涉嫌違規(guī)；

　　（六） 會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)或客戶(hù)被投訴；

　?。ㄆ撸?會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)或客戶(hù)涉及司法調(diào)查或訴訟案件；

　?。ò耍?交易所認(rèn)定的其他情形。

　　交易所要求會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)或客戶(hù)報(bào)告情況的，會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)或客戶(hù)應(yīng)當(dāng)按照交易所要求的時(shí)間、內(nèi)容和方式如實(shí)報(bào)告。

　　交易所實(shí)施談話提醒的，會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)或客戶(hù)應(yīng)當(dāng)按照交易所要求的時(shí)間、地點(diǎn)和方式認(rèn)真履行。如果使用電話提醒方式，應(yīng)保留電話錄音；如果當(dāng)面談話，應(yīng)保存談話記錄。

　　第五十三條 發(fā)生下列情形之一的，交易所可以向全體或部分會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)和客戶(hù)發(fā)出風(fēng)險(xiǎn)提示函：

　?。ㄒ唬┢谪浭袌?chǎng)交易出現(xiàn)異常變化；

　　（二）國(guó)內(nèi)外期貨或現(xiàn)貨市場(chǎng)發(fā)生較大變化；

　　（三）會(huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)或客戶(hù)涉嫌違規(guī)；

　?。ㄋ模?huì)員、境外經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)或客戶(hù)交易存在較大風(fēng)險(xiǎn)；

　?。ㄎ澹┙灰姿J(rèn)定的其他異常情形。

　　第十章 附則

　　第五十四條 違反本辦法規(guī)定的，交易所按《大連商品交易所違規(guī)處理辦法》的有關(guān)規(guī)定處理。

　　第五十五條  交易所對(duì)期權(quán)交易風(fēng)險(xiǎn)管理有特別規(guī)定的，適用其規(guī)定。

　　第五十六條 本辦法解釋權(quán)屬于大連商品交易所。

　　第五十七條 本辦法自公布之日起實(shí)施。

　　附件1：連續(xù)三個(gè)漲跌停板后平倉(cāng)數(shù)量的分配方法及步驟.docx

　　附件2：大連商品交易所非期貨公司會(huì)員大戶(hù)報(bào)告表.docx

　　附件3：大連商品交易所客戶(hù)大戶(hù)報(bào)告表.docx